КРЕДИТ (от лат. creditum - ссуда, от credo - верю, доверяю), предоставление денег или товаров в долг (пользование на срок на условиях возвратности) и, как правило, с уплатой процентов; отношения между кредитором и заёмщиком, при которых кредитор передаёт заёмщику деньги или вещи, а заёмщик обязуется в определённый срок возвратить взятую сумму денег или равное количество вещей такого же рода и качества, а также, как правило, внести определённый излишек денег или товаров в качестве платы за оказанную услугу. Нередко под кредитом понимается сама сумма денег, переданная взаймы.

Объективные предпосылки возникновения кредитных отношений содержатся в самом процессе кругооборота средств в разных звеньях хозяйства. Кредит позволяет производительно использовать свободные средства одних предприятий для нужд других. Развитие кредитных отношений обусловливается также сезонностью производства или иными объективными причинами, в силу которых средства в обороте используются неодновременно. Различают несколько форм кредита: коммерческий, банковский, потребительский, государственный.

Коммерческий кредит предоставляется одним хозяйствующим субъектом другому, например производителем товаров - торговцу или оптовым торговцем - розничному в форме продажи товаров с отсрочкой платежа. Коммерческий кредит, как правило, оформляется векселем.

Банковский кредит предоставляется банками и др. специализированными кредитными институтами различным юридическим и физическим лицам в денежной форме. Исторически коммерческий кредит предшествовал банковскому, но постепенно вытеснялся банковским как более универсальным, не ограниченным размерами, сроками, условиями предоставления. Виды банковского кредита чрезвычайно разнообразны и обслуживают различные потребности заёмщиков. Банковский кредит осуществляется в форме учёта векселей, под материальное обеспечение и без такового, под залог имущества, под гарантии и поручительства и т. д. В странах с развитой рыночной экономикой сложились разветвлённые кредитные системы, обеспечивающие все многообразные потребности хозяйства и населения в кредитных услугах.

Потребительский кредит предоставляют торговые предприятия и кредитные учреждения населению для приобретения потребительских товаров с рассрочкой платежа. Кредит может выступать в товарной и денежной формах. Обычно торговым предприятиям свойственна товарная форма, а банковским учреждениям - денежная. Разновидностью потребительского кредита является кредит на строительство жилья, покупку домов, квартир, садовых домов, дач. Этот кредит носит долгосрочный и льготный характер; напр., государство предоставляет населению льготы по уплате процентов.

Государственный кредит существенно отличается от других форм кредита. При государственном кредите заёмщиком выступает государство, а кредиторами могут быть кредитные учреждения, банки, любые юридические и физические лица данной страны, а также иностранные юридические и физические лица. В результате заимствований внутри страны образуется внутренний государственный долг, а за счёт кредитов иностранных государств - внешний государственный долг. Обычно государство занимает деньги для покрытия бюджетного дефицита и финансирования определённых инвестиционных программ.

По срокам предоставления различают кредиты краткосрочные (на срок до 1 года), среднесрочные (от 1 года до 5 лет), долгосрочные (свыше 6 лет).

Кредит выполняет важные функции в экономике, главная из которых - перераспределительная: с помощью кредитов обеспечивается перелив капиталов из отрасли в отрасль, от одних собственников другим. Благодаря этому становится возможным расширять производство, ускорять экономическое развитие, концентрировать средства на наиболее выгодных и перспективных направлениях приложения капитала. С помощью механизма банковского регулирования кредитных ресурсов сужается или расширяется денежный оборот, происходит расширение или сокращение платёжеспособного спроса, который, в свою очередь, стимулирует развитие производства. В. И. Дивеев.

КРЕДИТ (от лат. credit - он верит), правая сторона бухгалтерских счетов. В активных счетах запись в кредите показывает уменьшение, а в пассивных счетах - увеличение средств. На счетах собственного капитала в кредите отражается увеличение капиталов за счёт прибыли или денежных вкладов. Кредитовая сторона счёта результатов содержит доходы. Левая сторона счёта - дебет.

КРЕДИТНАЯ КАРТА, карта, связанная с открытием кредитной линии в банке, что даёт возможность её держателю пользоваться кредитом при покупке товаров и при получении наличных денег. Системы карточных расчётов получили распространение во многих странах мира, а сами расчёты приобрели международный характер. В настоящее время св. 200 стран мира развивают платёжные услуги на основе пластиковых карточек, а безналичная оплата товаров и услуг во многих странах достигает 90% в структуре денежных операций. Миллионы людей стали держателями карт, торговые учреждения начали принимать их для расчётов при покупке товаров в розничной торговле.

Первое теоретическое упоминание об использовании карт как платёжного средства появилось в Великобритании и относится к концу 19 в. Идею кредитных карт выдвинул Джеймс Беллами в 1880 г. Первая кредитная карта была выпущена в 1914 г. телеграфной компанией "Western Union". В 1930-х гг. кредитные карты начали выпускать нефтяные компании США; эти карты давали возможность оплатить в кредит покупку бензина, запчастей к автомобилям и т. п. Первые карты, являющиеся полноценным платёжным средством, которые принимали несколько торговых банковских институтов, были предложены "Diner's Club" в 1950 г. В середине 1950-х гг. собственные кредитные карты начали выпускать компании многих сфер бизнеса, в т. ч. гостиничного и туристического. Первой чисто банковской кредитной картой стала выпущенная в 1958 г. карта Bank of America - Bank Americard. Фактически 50-е гг. считаются моментом рождения нового инструмента организации безналичных расчётов.

Кредитная карта - именной платёжно-расчётный документ в виде персонифицированной пластиковой пластинки (карточки), выдаваемый банком своим вкладчикам для безналичной оплаты ими товаров и услуг в розничной торговой сети, снятия наличных денег через банкоматы или покупок при помощи Интернета. Иметь текущий счёт в банке очень удобно для вкладчика. Можно не носить с собой наличные деньги и в любой момент расплатиться, выписав чек, или, как теперь чаще делается, с помощью специальной карточки. По виду проводимых расчётов карточки бывают двух видов: дебетовые - с их помощью вы можете расплачиваться только в пределах той суммы, которая числится на вашем текущем счёте, и кредитные, владея которыми вы можете выходить за пределы вашей суммы настолько, насколько вы договорились с банком.

Пластиковые карточки выпускаются банком или каким-либо другим кредитно-финансовым учреждением (эмитентом). При этом они остаются в собственности банка, а клиенты получают право на их использование. Клиенту открывается счёт в банке-эмитенте. На этот счет клиент вносит некоторые средства, и только после этого ему выдаётся карточка. Выдавая карточку, банк-эмитент берёт на себя гарантийные обязательства и обеспечивает платежи по ней. Характер этих гарантий зависит от платёжных полномочий, которые предоставляются клиенту и фиксируются классом карты. Прежде чем выдать клиенту кредитную карту, банк проводит тщательное обследование финансового положения будущего заёмщика, изучает его кредитную историю и выявляет степень риска, связанного с просрочками платежей и непогашением кредита. В отличие от обычной потребительской ссуды, при которой банк получает обеспечение в виде залога материальных ценностей и имеет возможность в случае непогашения ссуды или длительной просрочки платежей продать этот залог, а полученные средства обратить на возмещение убытков, кредит по банковской карточке относится к категории ссуд без обеспечения. Гарантией здесь служит лишь имя самого заёмщика, его стремление и возможность погасить кредит. Риск для банка при предоставлении такой ссуды существенно возрастает.

Держатель карты ограничен одним или несколькими лимитами: общим кредитным лимитом суммы непогашенной задолженности по карточному счёту, который должен соблюдаться в течение всего периода действия карточки; разовым лимитом на сумму одной покупки. За пользование кредитными карточками эмитенты обычно взимают с клиентов плату. Это могут быть ежегодные платежи (как правило, в размере 15-20 долл.) или регулярно начисляемая платёжная комиссия. В конце каждого месяца банк посылает владельцу карточки специальную выписку из его карточного счёта, где указаны все операции, произведённые за этот период и все суммы и сроки погашения задолженности. У владельца карточки имеется два варианта расчётов с банком: погасить долг без выплаты процентов в течение льготного срока - 25- 30 дней с даты платежа, указанной в выписке, или продлить кредит за пределы льготного срока с начислением 1,5-2% в месяц на сумму непогашенного среднедневного остатка долга. Владельцу карточки обычно предоставляется возможность погашения кредита в рассрочку.

Основные участники системы карточных расчётов: владелец карточки; банк-эмитент (выпустивший карточку); предприятие торговли или сферы услуг (принимающее карточки в уплату за товары); банк-эквайрер (обслуживает торговое предприятие). Зачастую банк-эмитент одновременно является и бан-ком-эквайрером. Схема карточных расчётов предполагает наличие трёх отдельных видов контрактов: между торговцем и владельцем карточки - о продаже товаров и услуг; между банком и торговцем - о согласии последнего принимать карточки в оплату товаров и услуг; между банком и владельцем карточки - о возмещении банку суммы, уплаченной торговцу по операции с кредитной картой.

В разных странах используются кредитные карты в основном американских кредитно-финансовых групп (VISA, Mastercard, American Express). Карточки бывают следующих типов: магнитные, чиповые (смарт-карты) и гибридные. Магнитные карточки работают по принципу обычного магнитофона; информацию они хранят на магнитной полосе, и объём этой информации ограничен (обычно это имя владельца, код банка и номер карточки). На лицевой стороне карточки указываются имя владельца, номер его банковского счёта, шифр отделения банка, наименование банка, символы электронной системы платежей, голограмма, срок пользования карточкой. В чиповых карточках имеется встроенный микропроцессор, и их возможности значительно шире. Используя внутреннюю память, смарт-карта может содержать информацию о размере счёта, последних покупках, подробные сведения о владельце. Смарт-карта может одновременно оперировать разными валютами (так называемая мультивалютность) и счетами. При этом вся информация надёжно защищена от несанкционированного доступа. Гибридные карточки сочетают в себе свойства магнитных и чиповых.

Торговые предприятия и предприятия сферы услуг наряду с кассовыми аппаратами имеют в своём распоряжении особые считывающие устройства для использования кредитных карт. Это так называемые POS-терминалы (point of sale). Они считывают информацию о владельце карточки и передают её в кардцентр (отдел, который осуществляет поддержку клиентов и магазинов) для проверки платёжеспособности клиента. Если, например, магазин небольшой и покупок при помощи карточек немного, можно обойтись без дорогостоящих терминалов и, позвонив по телефону в кардцентр, произвести так называемую голосовую авторизацию. Во время этой процедуры производятся те же действия, что и при помощи терминала, но только "вручную". Для подтверждения покупки обязательно заполняется специальный чек (обычно его называют "слип"). Одна копия слипа остаётся в магазине, вторая предназначена для покупателя, оригинал отсылается в банк. Для быстрого фиксирования имени клиента, номера счёта, специального кода магазины используют т.н. импринтеры. Это устройство представляет собой пресс, который позволяет всю информацию, выполненную рельефными буквами на карточке (имя, номер счёта, срок действия и т.п.), быстро перенести на слип по принципу копировальной бумаги. Затем в слип вносятся сведения о сумме покупки и, как только владелец карточки ставит на него свою подпись, слип становится платёжным поручением банку о переводе денег со счёта клиента на счёт магазина.

Импринтер - обязательная принадлежность для оплаты покупки при помощи пластиковой карточки. Если отсутствует правильно заполненный слип с подписью клиента, любая покупка будет считаться недействительной и деньги клиенту вернут. Слип с подписью клиента является важным средством для предотвращения незаконных махинаций с пластиковыми карточками. Ключевое звено любой карточной системы - кардцентр (или процессинговый центр), который обеспечивает информационное взаимодействие между участниками системы. В кардцентре находятся главные компьютеры системы и хранится информация о счетах клиентов, произведённых ими покупках и т.п. Здесь же располагаются эмбоссеры - специальные печатающие устройства, наносящие на заготовки пластиковых карточек рельефными символами имя клиента, номер его счёта, логотипы банков и карточных систем, которые будут его обслуживать. Оборудование в таких помещениях надёжно защищено и зарезервировано, оно может работать при отключении электроэнергии длительное время. Обычно расположение кардцентра и мест хранения заготовок карточек держится в секрете для более надёжного соблюдения коммерческой тайны и предотвращения несанкционированного доступа к информации о счетах вкладчиков. В глобальных системах может быть несколько кардцентров, объединённых каналами связи между собой, банками и расположенных по всему миру. Возможна и др. ситуация - мощный кардцентр может поддерживать несколько карточных систем.

В РФ революция в сфере предоставления платёжных услуг началась в 1991 г., когда на основе нового банковского законодательства впервые появились коммерческие банки. Первая по-настоящему работоспособная карточная система появилась в РФ в 1992 г. Эта система объединяла сеть магазинов "ОЛБИ-дишюмат", расположенных на юго-западе Москвы. Ситуация коренным образом изменилась, когда в середине 1993 г. в результате сотрудничества концерна ОЛБИ и банка "Национальный кредит" появилось следующее поколение карточной системы "ОЛБИ-дипломат" - ОЛБИ-кард. Был использован передовой мировой опыт построения недорогих и надёжных карточных систем. В первую очередь ОЛБИ-кард была рассчитана на зарождавшийся в стране средний класс. Система начала стремительно расширяться и охватила в Москве свыше тысячи магазинов, ресторанов, предприятий сферы обслуживания. Количество владельцев ОЛБИ-кард исчислялось десятками тысяч. В 1994 г. система стала глобальной - появилась возможность пользоваться карточкой в С.-Петербурге и Киеве. В 1995 г. произошёл качественный скачок - в систему ОЛБИ-кард стали вступать другие крупные банки. Карточки ОЛБИ стали приниматься к оплате банками некоторых стран Европы. К концу 1990-х гг. имелось уже несколько сотен банков, выпускавших собственные карты, причём на большинстве из них - логотипы крупнейших международных платёжных систем (VISA, Mastercard и др.). Интерес российских банков к зарубежным карточным системам вызван тем, что выпуск таких карт позволяет внедриться на мировой рынок платёжных услуг, привлечь клиентуру. Участие в международной платёжной системе даёт возможность овладеть новейшими банковскими технологиями, использовать гигантскую инфраструктуру для осуществления расчётов в глобальных масштабах.

Т. В. Смирнова.

КРЕДИТНАЯ СИСТЕМА, совокупность кредитных отношений, форм и методов кредитования, а также система кредитных учреждений. Кредит - ссуда в денежной или товарной форме, выдаваемая под процент на определённый срок и на условиях возвратности; кредитование - предоставление кредита во временное пользование и за плату.

История кредита. Ещё в глубокой древности, когда достигнутое благосостояние позволило людям делать сбережения и сохранять при этом приемлемый уровень текущего потребления, пересеклись интересы двух важнейших участников экономики - владельца сбережений и коммерсанта, нуждающегося в капитале для расширения своей деятельности. Вот почему возникли банки как учреждения, специализирующиеся на оказании особого рода услуг: хранение сбережений и предоставление ссуды.

Считается, что первые банки возникли ещё в 7-6 вв. до н.э. на Древнем Востоке. Затем в Древней Греции начинает развиваться ростовщичество. Вначале оно существовало в натуральной форме. В ссуду выдавались (и возвращались) скот, зерно. Затем перешли к денежным ссудам, выдававшимся под проценты, а иногда и под залог. На время войн храмы стали принимать деньги на хранение - в те времена считалось недопустимым грабить святилища. Объединения жрецов и храмов в Древнем Вавилоне и Древней Греции начали заниматься банковскими операциями: надёжным хранением денег и одалживанием их для коммерческих сделок или на личные нужды. Операции по приёму сбережений и обмену денежных знаков в древних государствах проводились за обычным столом (греч.- trapeza; отсюда название банкиров древности - трапезиты). А в Италии скамья или конторка, за которой обменивались деньги, называлась banco.

Уже в Греции ростовщический процент был различным. Он зависел от вида и назначения кредита. Одним из самых высоких был так называемый морской процент. Под этот процент выдавался кредит торговцам, отправлявшимся на кораблях в дальние опасные рейсы.

Общественное мнение и в те времена, и в эпоху феодализма резко осуждало ростовщичество. Оно запрещалось светскими и религиозными властями, преследовалось и ограничивалось. Но, несмотря на преследования, в средние века по мере развития торговли развивалось и ростовщичество. В роли ростовщиков выступали многие купцы. В 13 в. во Флоренции богачи города объединялись в торгово-банковские компании, в 16 в. предоставление денежного капитала в кредит под проценты стало обыденным явлением и только максимальная величина ссудного процента ограничивалась законодательно, а к началу 17 в. в Англии сложилась система банков, которая по своим принципам близка к современной.

В России до начала 19 в. существовала государственная монополия на выдачу кредита - одолжить деньги можно было только в императорских банках. Первый общественный банк учредил купец Анфилатов в 1809 г. под названием "Первый городской общественный Анфилатова банк". Однако Министерство финансов не торопилось с банковскими реформами - опасалось появления конкурентов на рынке кредитных операций. Только в 1863 г. было учреждено Петербургское общество взаимного кредита. С этого момента началось бурное развитие частного коммерческого банковского дела: был принят "Кредитный устав" - часть "Свода законов" страны, и к 1914 г. было учреждено 77 банков. В годы советской власти развитие частного банковского дела в стране было запрещено и все банки национализированы. Они просто выполняли функцию государственной денежной кассы и работали на основе кредитного плана, в котором было детально расписано, сколько денег каждое предприятие должно взять в кредит, на какие цели и под какой процент. Возрождение российской системы частных коммерческих банков началось с 1990-х гг., когда экономика страны стала переходить к рыночным отношениям.

Формы кредита. Краткосрочный кредит выдаётся, как правило, на срок до 1 года. Он предназначен в основном для формирования оборотных средств предприятий и фирм. Краткосрочные кредиты берут для покрытия текущих затрат на сырьё, материалы, заработную плату, покупку товаров. Долгосрочный кредит выдаётся на срок свыше 1 года и используется в основном в качестве инвестиционного капитала - на строительство, закупку дорогостоящего оборудования, создание предприятий. Государственный кредит - это кредит, в котором заёмщиком является государство, а кредитором - физические и юридические лица, приобретающие государственные ценные бумаги (облигации, казначейские билеты). Коммерческий кредит предоставляется юридическими и физическими лицами друг другу по долговым обязательствам или же продавцами покупателям в товарной форме (продажа в рассрочку). Потребительский кредит выдаётся потребителям товаров и услуг. Он используется для удовлетворения потребительских нужд. Банковский кредит предоставляется банками в денежной форме. Ипотечный кредит предоставляется под залог недвижимости. Гарантированный кредит предполагает гарантию, обеспечение. Гарантами выступают банки, правительственные органы. Они выдают поручительство за выполнение клиентом денежных обязательств. Если клиент не выполняет эти обязательства, гаранты несут ответственность по долгам заёмщика в пределах, оговорённых в гарантии. Международный кредит предоставляется государствами, банками, фирмами одних стран правительствам, банкам, фирмам других стран. Наиболее распространёнными формами международного кредита являются лизинг, факторинг, кредиты по компенсационным сделкам.

Принципы кредитования. Срочность. Основным источником средств для кредитования являются депозиты вкладчиков. Депозиты - все виды денежных средств, которые их владельцы передали на временное хранение в банк и предоставили ему право использовать эти деньги для кредитования. Различают: депозиты до востребования (текущие счета) - вклады, с которых вкладчик может изъять деньги в любой момент, и срочные депозиты - вклады, с которых владелец обязуется не брать деньги до истечения определённого срока. Банк может вкладывать полученные им в распоряжение деньги только на некоторый срок. Этот срок лимитируется вкладчиками, которые разрешили пользоваться своими деньгами. Вот почему кредиты всегда выдаются на строго определённый срок. Если должник не возвращает деньги к установленной в кредитном договоре дате, то банк или берёт штраф за просрочку погашения кредита, или взыскивает с него деньги через суд.

Платность. Банки предоставляют деньги во временное пользование только за плату, которая называется "процент за кредит". Устанавливается эта плата обычно в процентах к сумме кредита и в расчёте на 1 год использования заёмных средств. Большая часть этой платы уходит на выплату процентного дохода владельцам сбережений, а часть остаётся самим банкам и образует их доход. За ссуды, которые берутся на большие сроки, ставки процента устанавливаются более высокими. Такие ссуды должны быть обеспечены срочными депозитами тоже на длительный срок, а банк выплачивает вкладчикам по срочным депозитам на длительные сроки более высокий процент. Эту повышенную стоимость привлечённых долгосрочных средств банки "перекладывают" на заёмщиков.

Возвратность. Кредит предоставляется в пользование на определённый срок и должен быть возвращён вовремя. Банки проводят специальный анализ кредитоспособности заёмщиков, т.е. возможности вовремя выполнить свои обязательства по кредитному договору - вернуть основную сумму займа и выплатить проценты по нему. Для этого они собирают информацию о материальном положении заёмщика, его коммерческих операциях.

Гарантированность. Банки отдают в долг деньги, доверенные им вкладчиками. Чтобы защитить эти деньги от потерь, банки не только проверяют кредитоспособность заёмщика, но и требуют с него доказательств наличия у него собственности, которую можно продать, чтобы обеспечить возврат кредита или передать банку такое обеспечение в залог. Заёмщик передаёт свою собственность под контроль или в распоряжение банка и разрешает её продать, если он сам не сможет вернуть дож. При этом кредит всегда даётся на сумму, меньшую, чем можно выручить при продаже залога.

Механизм кредитования. Между банком и тем, кто одалживает у него деньги (заёмщиком), заключается соглашение - кредитный договор. В этом договоре определены обязанности и права каждой из сторон: срок предоставления кредита, плата за пользование им и гарантии возврата денег банку. Кредитное учреждение может открыть заёмщику кредитную линию - юридически оформленное обязательство выдавать заёмщику в течение некоторого времени кредиты в пределах согласованного лимита. Чтобы ускорить и облегчить расчёты, была создана система безналичных платежей и придуманы векселя, чеки и кредитные карты.

Т. В. Смирнова.

КРЕДИТНЫЙ РЫНОК, общее обозначение тех частей финансового рынка, где существуют предложение и спрос на кредит. Кредитный рынок складывается из денежного рынка, рынка долгосрочных кредитов, рынка, где участвуют финансовые посредники - страховые общества, ипотечные банки, инвестиционные фонды. Они выступают с предложением кредита. Спрос на кредит на этом рынке предъявляют банки и небанковские учреждения.

Все части кредитного рынка связаны между собой процентными ставками. При повышении процентных ставок в одном сегменте кредитного рынка растёт спрос на кредит в другом сегменте. Одновременно увеличивается его предложение там, где процент выше. В результате происходит сближение процентных ставок. Одна из главных функций кредитного рынка состоит в финансировании инвестиций. Эту функцию он выполняет, направляя сбережения домашних хозяйств через банки и др. финансовые учреждения на капиталовложения в предприятия. Изначальный и главный источник накопления в народном хозяйстве - сбережения домашних хозяйств (см. Домохозяйство). Они создают свои денежные активы в форме вкладов в кредитные учреждения, которые удовлетворяют спрос на кредит со стороны реального сектора.